日前，國務院關于加快發(fā)展養(yǎng)老服務業(yè)的若干意見正式對外發(fā)布，明確提出鼓勵探索開展老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險試點，通過以房養(yǎng)老有望解決養(yǎng)老資金難題。民政部副部長竇玉沛指出，“以房養(yǎng)老”是市場化運作的一種高端化服務，是自愿的、自主選擇的行為。這意味著“以房養(yǎng)老”是老年人多層次養(yǎng)老服務的選擇之一，而政府仍承擔基本養(yǎng)老責任。

據(jù)了解，包括北京在內的多個省市已開始著手“以房養(yǎng)老”的試點。而保險公司則仍在觀望，等待監(jiān)管部門明確相關政策后再行動。

試點方案設計需慎重

事實上，“以房養(yǎng)老”在上海、南京等部分地區(qū)早已有實踐，試點主體既包括政府部門，也有金融機構，但效果并不理想，以致停滯或取消。業(yè)內專家指出，試點不成功其中一個最主要的因素是我國傳統(tǒng)文化中的置業(yè)、儲蓄與住房反向抵押觀念上的沖突。此外，社會誠信體系仍然不夠穩(wěn)定。

國外都有以房養(yǎng)老的成功模式，如新加坡有這樣的形式：60歲以上的老年人可以申請將房子抵押給有政府背景的公益性機構或金融機構，由這些機構一次性或分期支付養(yǎng)老金。老人仍居住在自己的住房內，待其去世后，房屋產權由這些機構處置，進行抵押變現(xiàn)并結算利息，剩余的錢則交給其繼承人。這一模式在一定程度上避免了遺產繼承糾紛問題，比較符合亞洲人的傳統(tǒng)觀念。

英國的住房養(yǎng)老模式更多地借助于保險公司的力量，即老人將房子抵押給銀行所獲得的貸款須充當保費用來購買年金，住房反向抵押貸款在英國又被稱作“逆向年金”。

以房養(yǎng)老最大的障礙就是房價變數(shù)。從發(fā)達國家“以房養(yǎng)老”的經歷看，“以房養(yǎng)老”要推廣，需要為老人提供可靠的保障，靈活的放款和贖回安排，而這離不開政府的保險和背書。但是，由于此類貸款周期長、風險大，如何防控政府保險背后的風險，尤其當一國經濟遭遇重大危機、違約事件大量出現(xiàn)時，依然值得警惕和探索。

如美國在金融危機爆發(fā)后，由于房價大跌，美國聯(lián)邦住房管理局下屬的共同抵押基金出現(xiàn)大幅虧空。為此，今年8月份，美國總統(tǒng)奧巴馬簽署了《反向抵押穩(wěn)定法》，旨在降低老人未來違約的風險，主要措施包括減少金融機構放款方式和利息差別，限制第一年內的放款金額，并新增一個第三方托管賬戶用于支付物業(yè)稅和保險費等。

此外，值得一提的是，所有采取“以房養(yǎng)老”的發(fā)達國家，都擁有由公共財政支持的良好基本養(yǎng)老服務體系，“以房養(yǎng)老”只是一種補充性的養(yǎng)老選擇。

政府積極 險企觀望

在國務院文件發(fā)布之后，據(jù)報道，山東一家商業(yè)銀行計劃明年一季度前后，在山東部分城市推出以房養(yǎng)老貸款產品，不過由于房價評估、貸款利率、貸款時限等具體執(zhí)行細則尚需明確，此產品仍在設計中。

陜西目前正處于以房養(yǎng)老的籌劃階段，將由陜西省保障性住房管理中心牽頭，有望在明年試點。

據(jù)了解，北京擬出臺的《加快推進養(yǎng)老服務業(yè)發(fā)展的意見》中，或回避爭議較大的“以房養(yǎng)老”概念，而是提出“以房助老”。其特點在于，它不要求老人一定要擁有獨立產權的房屋，其主要模式也不需抵讓房屋的產權，可以通過置換住房（或閑置房屋）的居住使用權，獲得更豐富、優(yōu)質的養(yǎng)老資源。

在行業(yè)方面，按照部署，明年一季度將由保監(jiān)會牽頭出臺以房養(yǎng)老的具體政策。按“以房養(yǎng)老”設想，應是逐月支付費用給老人直至百年歸老，但人的壽命是不能預知的。支付的年限以及每月支付額將成為保險公司與老人的博弈點。若保險公司預測老人壽命較長，每月支付金額會較少，一旦老人過快辭世，又會引發(fā)家屬與保險公司對房屋剩余價值的爭論。

“目前我們還沒有開發(fā)相關產品，可能需要等到監(jiān)管部門出臺較為明確的政策之后再行動。”某保險公司人士表示，公司對開發(fā)此類產品的積極性還有待相關鼓勵政策。