保監(jiān)會擬在北京、上海、廣州、武漢開展“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)試點(diǎn)。記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)，這項(xiàng)帶有破局性質(zhì)的試點(diǎn)，并非“看上去那么美”。一方面保險(xiǎn)公司將控制試點(diǎn)規(guī)模，只能滿足少部分老年人的需求；另一方面，養(yǎng)兒防老、家產(chǎn)傳后的傳統(tǒng)觀念也意味著試點(diǎn)開展起來困難重重。

倒按揭

“以房養(yǎng)老”俗稱“倒按揭”，是一種將住房抵押與終身年金相結(jié)合的創(chuàng)新型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，即擁有房屋完全產(chǎn)權(quán)的老年人，將其房屋抵押給保險(xiǎn)公司，繼續(xù)擁有房屋居住權(quán)，并按照約定條件領(lǐng)取養(yǎng)老金直至身故；老人身故后，保險(xiǎn)公司獲得抵押房屋處置權(quán)，處置所得將優(yōu)先用于償付養(yǎng)老保險(xiǎn)相關(guān)費(fèi)用。

記者在一家壽險(xiǎn)公司看到了保監(jiān)會下發(fā)的《關(guān)于開展老年人住房反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的指導(dǎo)意見（征求意見稿）》。根據(jù)意見，以房養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品的投保人群限定為60歲以上、擁有房屋完全獨(dú)立產(chǎn)權(quán)的老年人，試點(diǎn)期間單個(gè)反向抵押養(yǎng)老保險(xiǎn)合同的初次抵押貸款金額不得超過500萬元。

從產(chǎn)品具體形態(tài)看，“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)產(chǎn)品分為參與型和非參與型。參與型產(chǎn)品，保險(xiǎn)公司可參與分享房屋增值收益，通過定期評估，對投保人所抵押房屋價(jià)值增長部分，依照合同約定在投保人和保險(xiǎn)公司之間進(jìn)行分配。非參與型產(chǎn)品，保險(xiǎn)公司不參與分享房屋增值收益，抵押房屋價(jià)值增長全部歸屬于投保人。

有關(guān)專家認(rèn)為，相對于此前銀行推出的“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品，保險(xiǎn)公司的養(yǎng)老更專業(yè)、操作性更強(qiáng)。合眾人壽精算部副總經(jīng)理關(guān)嬌陽說，銀行經(jīng)營的往往都是固定期限產(chǎn)品，而保險(xiǎn)業(yè)的產(chǎn)品基本都是不固定期限，這與以房養(yǎng)老模式“與生命等長”的業(yè)務(wù)要求更加吻合。

湖北省社科院經(jīng)濟(jì)研究所副所長葉學(xué)平認(rèn)為，養(yǎng)老產(chǎn)品本身就是保險(xiǎn)產(chǎn)品的重要類別，以房養(yǎng)老只是壽險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)形式的延伸。除了支付現(xiàn)金，保險(xiǎn)公司還能提供實(shí)物養(yǎng)老，并與現(xiàn)有的醫(yī)療、健康、人身安全方面的產(chǎn)品關(guān)聯(lián)，給投保人提供更多的產(chǎn)品選擇。

業(yè)內(nèi)人士介紹，部分壽險(xiǎn)公司對“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)試點(diǎn)態(tài)度積極，此前在保監(jiān)會就征集試點(diǎn)方案過程中，平安、新華、泰康、合眾等保險(xiǎn)公司都遞交了方案。

杯水車薪

業(yè)內(nèi)的積極參與似乎并不能扭轉(zhuǎn)市場對以房養(yǎng)老方式的擔(dān)憂。作為一個(gè)舶來品，攔在“以房養(yǎng)老”保險(xiǎn)試點(diǎn)最大的攔路虎莫過于養(yǎng)兒防老和家產(chǎn)傳后這類傳統(tǒng)觀念。與此同時(shí)，試點(diǎn)對產(chǎn)品規(guī)模的限制，也意味著它并不能滿足養(yǎng)老市場的巨量需求。

武漢科技大學(xué)金融證券研究所所長董登新說，中國人講究奉獻(xiàn)，老人身故之前即使是窮到只剩下一只手鐲，那也是要留給子孫后代的，何況是房子這樣的大件。“對于孤寡老人、失獨(dú)家庭，以房養(yǎng)老概念的推行阻力可能相比小一些，可行性高一些。”

記者隨機(jī)采訪了幾名武漢市民，他們均表示不會把房產(chǎn)抵押出去。年過半百的陳先生說：“我還是相信養(yǎng)兒防老，家里的幾套房子都會留給兒子，以房養(yǎng)老相當(dāng)于把房子賣出去了。”

除了根深蒂固的觀念難以改變之外，社會公眾對于以房養(yǎng)老還有其他擔(dān)憂。葉學(xué)平說，諸如房產(chǎn)價(jià)值的評估問題以及70年產(chǎn)權(quán)到期后房產(chǎn)歸屬等問題仍然存在較大爭議。

此外，記者在《征求意見稿》中看到，保監(jiān)會對于單個(gè)保險(xiǎn)公司開展試點(diǎn)業(yè)務(wù)有較為嚴(yán)格的限制。接受抵押房屋的評估價(jià)值合計(jì)不得超過4％×上一年末總資產(chǎn)不超過200億元的部分＋0．2％×上一年末總資產(chǎn)超過200億元的部分。

以上市壽險(xiǎn)公司新華保險(xiǎn)為例測算，2012年底新華保險(xiǎn)總資產(chǎn)為4937億元，這意味著其開展以房養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的規(guī)模不超過18億元，以平均每套房產(chǎn)估價(jià)100萬元計(jì)算，最多僅有1800個(gè)家庭能夠享受此種養(yǎng)老服務(wù)。

期待普惠式養(yǎng)老

記者采訪中了解到，目前一些中小保險(xiǎn)公司圍繞以房養(yǎng)老試點(diǎn)，已經(jīng)開始著手進(jìn)行法律、金融、醫(yī)療等相關(guān)領(lǐng)域的調(diào)研。不過面對2億老齡人口，相關(guān)專家認(rèn)為單純依賴以房養(yǎng)老，單純依靠商業(yè)機(jī)構(gòu)，滿足不了大眾需求，化解養(yǎng)老困局首先需要普惠式的基本養(yǎng)老產(chǎn)品。

董登新說，其實(shí)哪怕在國外，以房養(yǎng)老也是“小眾產(chǎn)品”。歐美一些發(fā)達(dá)國家已經(jīng)形成了較完善的養(yǎng)老體系，除了養(yǎng)老院外，社區(qū)居家服務(wù)和志愿者服務(wù)也都很發(fā)達(dá)。比如，國外還有“時(shí)間銀行”，志愿者的社區(qū)服務(wù)會被記錄，當(dāng)他們老后，會獲得相應(yīng)時(shí)間的照顧，這些讓全民對養(yǎng)老擔(dān)憂相對較少。

他說：“其實(shí)以房養(yǎng)老僅是我國社會養(yǎng)老保障體系的補(bǔ)充，該試點(diǎn)推出之所以引發(fā)這么大的爭議不是這個(gè)產(chǎn)品不好，而是作為社會養(yǎng)老保障體系的主干出現(xiàn)了缺失，讓人覺得在舍本逐末。”

也有專家認(rèn)為“以房養(yǎng)老”仍然有一定的市場需求，推動(dòng)試點(diǎn)順利開展，一方面亟待試點(diǎn)細(xì)則“落地”，另一方面，還需要多宣傳這個(gè)新生事物，轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的養(yǎng)老觀念。葉學(xué)平說，對一些特殊人群來說，以房養(yǎng)老模式很好，可是接受度不高，各方應(yīng)該加強(qiáng)輿論引導(dǎo)，讓這個(gè)新事物更容易被接受。